Оценка предприятий (бизнеса) подразумевает под собой расчет стоимости акций, долей участия и имущественных комплексов, в т.ч. всех активов предприятия (включая нематериальные активы).
Компанией Valrus Ltd проведена оценка компании, занимающейся реализацией проектов по строительству дорог. В составе имущественного комплекса компании находятся земельные участки, несколько производственно-складских комплексов, различные сооружения, офисные и подсобные помещения, объекты жилищного комплекса, объекты незавершенного строительства, десятки единиц транспортных средств и производственного оборудования.
Целью оценки являлось продажа акций одним из акционеров – иностранным инвестиционным фондом, являвшимся основным инвестором, однако оперативное управление бизнесом осуществлял второй акционер, который согласно уставным документам и законодательству имел преимущественное право покупки по рыночной стоимости.
Каждый из соучредителей владел половиной бизнеса, соответственно акционеры имели противоречивые интересы как в силу предполагавшейся сделки, так и в силу распределения их ролей.
В ходе работы мы осуществляли взаимодействие с обоими акционерами по получению необходимой для оценки информации, установления особенностей операционной деятельности и финансового положения компании и согласованию приемлемых для обоих сторон допущений. Фактически наша компания выступила не просто оценщиком, но и организатором конструктивного взаимодействия обоих сторон.
Мы внимательно проанализировали отчетность компании, состав имущественного комплекса и провели оценку, которая отражала реальную стоимость бизнеса с учетом всех его особенностей. Общая стоимость бизнеса составила порядка 280 млн. руб.
Обе стороны внимательно ознакомились с результатами оценки, дали свои комментарии, которые носили зачастую разную направленность на итоговые результаты. Нам удалось добиться согласования позиций сторон, в результате чего на основе проведенной оценки стороны заключили сделку, а иностранный фонд принял и представил наш отчет своим инвесторам.